- Resumen abreviado del reporte 2023 de Benedict Evans (diapositivas de 104 páginas)
- El fin del dinero gratis: ¿cómo afectarán los cambios macroeconómicos a la tecnología?
- Los nuevos gatekeepers: ¿cómo rehacer el comercio?
- Sueños para el futuro: ahora es el mundo del ML generativo
The End of Free Money
- Por primera vez en 10 años, la macroeconomía se volvió importante en el sector tecnológico
- El ecommerce, que se había disparado, volvió a su línea de tendencia (en términos de uso). Pero en términos de ingresos, ya había subido a un nivel alto
- El crecimiento de los ingresos publicitarios de Alphabet/Meta, que venía creciendo 20% cada una, se está desacelerando
- La inversión de venture capital, que se disparó durante la pandemia, está disminuyendo → línea de tendencia
- Todo esto desemboca en despidos. En los últimos 12 meses se anunciaron 250 mil despidos. Solo en enero, 85 mil
- Cómo ver un vaso medio lleno
- Medio vacío: sobreinversión y pérdida de disciplina en los últimos 24 meses. Perspectiva macroeconómica incierta (o geopolítica)
- Medio lleno: 5 mil millones de personas tienen smartphone. La pandemia rompió todos los hábitos offline. Todos los mercados y cadenas de valor se están reconfigurando sobre internet
- La verdadera línea de tendencia: From Exciting to Universal
- Explosión del uso de computadoras a nivel mundial. Desde 1980 hasta hoy: 5 mil millones de personas
The New Gatekeepers
- El declive de los gatekeepers existentes
- Las tiendas departamentales dominaron el retail durante 100 años, pero casi han desaparecido
- Los ingresos publicitarios de los periódicos llevan varias generaciones en descenso
- El ascenso de los nuevos gatekeepers
- Amazon superó a Walmart en ingresos brutos totales
- El software se está comiendo la publicidad: revistas, TV, periódicos y radio disminuyen, e internet crece
- Las compañías con canales globales se vuelven ganadoras globales (Alphabet, Meta, Amazon, ...)
- ¿Cómo llegar al cliente?
- Logitics → How do you reach people? ← Discovery
- La renta, la publicidad y la fijación de precios eran presupuestos separados, pero ahora se están integrando en uno solo
- ¿Cuál es el presupuesto adecuado para publicidad?: en EE.UU., 1.3% del PIB se usa en publicidad
- Retail vs. Logistics: EE.UU. había sobreinvertido en espacios retail, pero ahora la tendencia se invierte
- Amazon duplicó sus almacenes desde 2019. Ahora está retirándose, desacelerando y subarrendando
- En 2022, los ingresos publicitarios de Amazon superaron los ingresos de Amazon Prime
- Los ingresos publicitarios de Amazon superan los ingresos totales de todos los periódicos
- La rentabilidad del negocio publicitario de Amazon es mucho mejor que la de AWS
- Los fabricantes chinos empezaron a vender directamente en Amazon
- Anker construyó en el marketplace de Amazon un negocio con ventas del orden de 2 billones de wones
- Shopify facilitó ventas por un volumen de 200 billones de wones en 2022 (45% del tamaño del marketplace de Amazon)
- El rápido crecimiento de la marca china de fast fashion Shein: Direct-To-Consumer solo para smartphone
- ¿Fast fashion nativo de internet?
- Producción short-run, on-demand y un enorme presupuesto publicitario
- La diversificación de los canales de contenido genera fragmentación (la audiencia de los programas top de TV en EE.UU. cayó de 60% en los años 50 a 10%)
- Todos están gastando cantidades enormes en contenido: Content is King
- Pero, ¿qué es realmente la "TV"?
- Lo que YouTube paga a los creadores es similar al presupuesto de producción de TV
- Se dedica casi el mismo tiempo a YouTube y Netflix
- Los videos del youtuber MrBeast tienen un tiempo de visualización similar al de las obras del Top 15 de Netflix
- ¿TikTok es social o es TV? Pero, ¿realmente importa?
- Se decía que "el software se está comiendo el mundo", pero ¿dónde ocurre eso exactamente?
Information Arbitrage (boletos, reseñas, listings)
→ el software transforma el producto (Uber, Airbnb, Tesla)
→ el software simplemente es un nuevo canal (Netflix, Shein) - "Hay dos maneras de ganar dinero: hacer bundling o hacer unbundling" - Jim Barksdale
- El bundle adecuado: el canal de venta directa de Nike representa 40% de sus ingresos totales y de su crecimiento
- Big Brand Bundle: Make it → Ship It → Promote It → Sell It
- Si se hace unbundle de eso: producción tercerizada, ejecución de corto plazo → nuevos canales y logística → social, video, streaming → nuevos segmentos, demos pequeñas, targeting
- Gatekeepers antiguos y nuevos
- Sears aseguraba 200 mil artículos en inventario → Amazon tiene 300 millones de artículos y 2 millones de cuentas de vendedores
- En 2022 se produjeron 2 mil series de TV solo en EE.UU. → en YouTube se suben 3.7 millones de videos cada día
- En 1994, los periódicos del 98% de las ciudades de EE.UU. tenían monopolios locales → mmm... internet
- Si desaparecen los filtros y gatekeepers existentes, ¿qué oportunidades aparecen?
- "La publicidad es el precio que pagas por tener un producto o servicio poco destacable" - Jeff Bezos, 2009
- Amazon es el mayor anunciante del mundo
Dreams for Future
- Tres etapas hacia el futuro - reporte 2022 de Benedict Evans
→ Future: visiones tecnológicas para 2030
→ Present: startups que ejecutaron ideas de la década de 2010
→ Past: economías existentes disrumpidas por ideas de la década del 2000 - Aún quedan muchas ideas de la década de 2010 por ejecutar
- Futuro: 2022 vs. 2023
- "El metaverso es el nuevo internet y el nuevo smartphone" → "¿Apple nos sacará del invierno VR?"
- "Crypto/Web3 es una nueva forma de crear compañías de software" → "después de invertir unos 5 años más en construir infraestructura"
- "La IA ya aburre" → "La IA va a cambiarlo todo"
- Algo para recordar: el futuro puede tardar mucho. Y a veces los early leaders desaparecen justo cuando empieza a funcionar
- Los proto-smartphones (Palm, BlackBerry, etc.) existieron bastante antes que iPhone/Android, pero desaparecieron cuando llegaron esos dos
- Y además...
- Imagenet, 2013: qué inteligente, ¿pero y eso para qué?
- Así fue como el machine learning se expandió desde una "cool demo" hasta convertirse en todo
- Eso mismo aplica hoy a las redes generativas. "Qué inteligente, ¿pero y eso para qué?"
- Cool Demo
- Imágenes que DALL-E, MidJourney y SD generan a partir de prompts de texto
- El potencial que muestra ChatGPT
- ¿Cómo se aplicará esto más allá del texto y las imágenes?
- ¿Generative Search?
- ¿Generative UI Design?
- ¿Generative Product?
- ¿Re-cast a Movie?
- ¿Y cuánta Ley de Moore hará falta para sostener esta demanda?
- Tres perspectivas sobre la Generative AI: Silicon Valley todavía sigue pensando en esto
- Esta es la segunda ola del machine learning
- Esto cambiará la manera en que creamos software
- Esto nos llevará a la AGI (opinión minoritaria)
Conclusión
- Cosas que no traté: China, el fin de la Ley de Moore, regulación, privacidad, bio, Twitter, on-demand, cloud & SaaS, ..
- El fin del internet americano: India y China representan la mitad del tráfico móvil global
- Old & New "Big Tech": en los ingresos de las Fortune 100, GM representaba 10% e IBM 2.5%; hoy Apple representa 4%, Alphabet 2.5% y Microsoft alrededor de 2%
- De Car-Commerce a e-Commerce
- Aun así, el ecommerce sigue siendo solo 1/7 del retail & food en ingresos anuales, y apenas 1/15 del gasto de consumo personal
- Otra razón para el optimismo: el smartphone ya puede aburrir, pero el uso de internet sigue creciendo y las tecnológicas todavía siguen haciendo cosas nuevas
2 comentarios
Ah... es un contenido que ni siquiera entiendo en coreano. Todavía me falta muchísimo, es demasiado difícil TT